Broadridge Financial Solutions setzt eine Technologie zur Stimmrechtsausübung auf der Blockchain ein, und Galaxy Digital ist das erste börsennotierte Unternehmen, das sie nutzt.
Wichtigste Erkenntnisse:
- Galaxy wird für seine jährliche Aktionärsabstimmung im Mai 2026 die Blockchain-Governance-Plattform Broadridge nutzen. Dies ist das erste Mal, dass eine solche Technologie von einem börsennotierten Unternehmen in den Vereinigten Staaten eingesetzt wird.
- Broadridge, das bereits monatlich tokenisierte Vermögenswerte im Wert von 8 Billionen Dollar verarbeitet, hat seine Proxyvote-Plattform um tokenisierte Aktien erweitert.
- Novogratz sagte, die Partnerschaft mit Broadridge bringe die Blockchain-basierte Stimmrechtsausübung von einer theoretischen Perspektive in die Praxis für börsennotierte Unternehmen.
Blockchain-basierte Stimmrechtsausübung für US-amerikanische Aktiengesellschaften wird über Broadridge und Galaxy eingeführt
Broadridge (NYSE: BR) gab am Montag bekannt, seine Governance-Plattform um tokenisierte Aktien erweitert zu haben. Dadurch sind nun auch Stimmrechtsvertretung, Unternehmensmaßnahmen und Offenlegungen für traditionelle und tokenisierte Wertpapiere möglich. Galaxy (Nasdaq: GLXY), das als erstes börsennotiertes US-Unternehmen eigene tokenisierte Aktien auf einer großen öffentlichen Blockchain emittierte, wird diese Plattform für seine jährliche Hauptversammlung und die Abstimmung im Mai nutzen.
Mike Novogratz, Gründer und CEO von Galaxy, sagte, die Veranstaltung hebe die Blockchain-Governance über den theoretischen Bereich hinaus.
„Die Stimmrechtsausübung ist ein zentrales Merkmal der Aktienbeteiligung, und die Implementierung der Stimmrechtsausübung auf einer Blockchain für ein börsennotiertes Unternehmen ist nicht länger nur Theorie“, bemerkte Novogratz. „Mit Broadridge kombinieren wir die Autorität traditioneller Marktinfrastrukturen mit den Vorteilen der Blockchain, um Aktionären ein effizienteres Modell zu bieten.“
Der Stimmrechtsausübungsprozess wird auf der Avalanche-basierten Broadridge Layer 1 (L1) Blockchain aufgezeichnet und anschließend über mehrere Blockchains verteilt. Anleger, die tokenisierte Anteile halten, können über digitale Wallets Unterlagen erhalten, ihre Eigentumsrechte verifizieren und ihre Stimme abgeben. Jeder Vorgang wird transparent und nachvollziehbar dokumentiert.
Für Unternehmen, die neben traditionellen Aktien auch tokenisierte Aktien ausgeben, vereint die Broadridge-Plattform die Stimmabgabe für registrierte, wirtschaftliche und tokenisierte Aktien in einem einzigen Fenster. Das Unternehmen bezeichnet dies als „Single-Window“-Ansatz, der die Fragmentierung bei der Erfassung und Berichterstattung von Corporate-Governance-Aktivitäten beseitigen soll.
Die Plattform ist so konzipiert, dass sie sowohl von Emittenten als auch von Dritten gesponserte tokenisierte Wertpapiere unterstützt. Diese Kompatibilität ermöglicht ein breiteres Spektrum an Anwendungsfällen, da sich tokenisierte Aktienmodelle in verschiedenen Marktstrukturen weiterentwickeln.
Broadridge verarbeitet bereits monatlich tokenisierte Vermögenswerte im Wert von 8 Billionen US-Dollar. Die neue Governance-Ebene erweitert diese Infrastruktur durch die Hinzufügung von On-Chain-Stimmrechtsabstimmungen und der Unterstützung von Unternehmensmaßnahmen und schließt damit eine Lücke, die die institutionelle Akzeptanz tokenisierter Wertpapiere bisher behindert hat.
Tim Gokey, CEO von Broadridge, erklärte, dass das Unternehmen eine funktionierende Governance-Infrastruktur für unerlässlich hält, um den Markt für tokenisierte Aktien zu skalieren. Er verwies auf die Partnerschaft mit Galaxy als frühes Beispiel dafür, wie diese Infrastruktur für ein bereits börsennotiertes Unternehmen funktionieren kann.
Die Proxyvote-Plattform, die bereits in traditionellen Märkten weit verbreitet ist, dient als Grundlage für diese neue Integration digitaler Vermögenswerte. Anleger, die sie bereits in Standard-Brokerage-Konten nutzen, werden mit demselben System interagieren, das um tokenisierte Positionen erweitert wurde.
Broadridge ist in 21 Ländern tätig und beschäftigt über 15.000 Mitarbeiter. Seine Plattformen generieren jährlich über 7 Milliarden Nachrichten und unterstützen ein durchschnittliches tägliches Handelsvolumen von über 15 Billionen US-Dollar mit tokenisierten und traditionellen Wertpapieren.
Die Aktionärsversammlung von Galaxy im Mai wird einer der ersten öffentlichen Versuche eines US-börsennotierten Unternehmens sein, die Stimmrechtsvertretung per Blockchain zu testen. Andere börsennotierte Unternehmen, die die Möglichkeit der Ausgabe tokenisierter Aktien und die damit verbundenen Governance-Anforderungen prüfen, werden die Ergebnisse genau beobachten.
Der Tokenisierungsmarkt insgesamt wächst stetig, da Finanzinstitute nach Möglichkeiten suchen, die Abwicklungseffizienz zu steigern und die Kosten ihrer traditionellen Backoffice-Infrastruktur zu senken. Die Blockchain-Governance war eine der verbleibenden Lücken, und die Broadridge-Plattform stellt einen direkten Schritt zu deren Schließung dar.